李伏安：：危机之下银行业亟需做好“财富管理”

 　　自2008年全球爆发金融危机以来，世界各地经济呈现出不同的萎缩，一些富豪的财富也在日益缩减。进入2009年，在金融危机愈演愈烈的情况下，越来越多的人已经学会了用理财的手段来“避风险”、“抗通胀”，以实现财富的增值保值。但是，伴随着理财产品发行数量激增、种类繁多，在极大地丰富了投资者视野的同时，也给投资者在选择产品时带来了烦恼，让很多投资者不知所措。

　　近日，“海峡两岸及香港银行业财富管理论坛”成功举办，会上银监会业务创新监管协作部主任李伏安表示，过去几年银行个人财富管理服务同质化严重，必须重新定位。他认为，“财富管理”将会是未来一段时间内我国银行业服务竞争激烈的“战场”。

　　业内人士指出，近年来我国银行a理财产品，同时还汇聚了基金、保险等代销产品，银行理财的枢纽作用是毋庸置疑的。但是，由于银行受到一些政策的限制，在产品创新方面做得还不是很好，产品只能停留在票据类、大额存款类、结构性存款之类的产品。所以，银行理财业务还应当在创新方面做好文章。

　　市场分析人士也表示，银行理财业务经历了快速发展，但是在快速发展的过程中，由于市场和体制等因素，导致银行理财市场出现不少负面信息。分析人士指出，为进一步规范银行理财业务的发展，调整银行理财业务的定位，确立银行理财业务的原则，月初银监会公布《关于进一步加强商业银行个人理财业务投资管理有关问题的通知》。通知在理财产品投资管理原则、投资管理方式以及理财资金的投资领域等多方面进行了规范，这条规定出台的必要性得到了广泛认可。但是，从操作性上看，却有一定的实施难度。一方面，《通知》中并未具体提及相关的会计准则；另外，“计提必要的风险拨备”中“必要”如何定义，其尺度也难以把握。

　　李伏安表示，从近期监管部门出台的关于银行理财业务报告管理规范和关于银行理财业务投资管理规范的举措及其具体条文来看，下半年银行理财监管将会更为细化和有针对性，但不会是单纯的严格和刚性。李伏安认为，银行业必须重新考虑银行财富管理业务的定位，银行理财业务要回归稳健审慎，进行更精细的客户区分，更明确的银行差异化竞争战略定位，要有明确的客户目标，根据客户的具体需求作规划。

　　李伏安还认为，选择什么样的产品并不应该成为投资者纠结的根源，与之相比，建设一个成熟的金融市场才是理财业务发展的前提。而一个成熟的金融市场最需要的就是投资者保持理性，对于金融产品能够有明确的了解，这才是最重要的。这也是避免对各种金融产品认识产生误区，引发纠纷的最根本的保障。

　　李伏安强调，投资理财是一种长期的、理性的、专业化的投资行为。不能把资金过多集中于单一产品；更不能听信无风险、高收益、“一夜暴富”的神话。同时，银行要做大量的工作去评估客户的风险承受能力、财务实力、风险偏好，要评估银行跟客户签订合约的有效性及其对合约的理解能力，以满足客户不同的需要。