赣州金融调研：金融危机下对县域筹融资关系的探讨

   （赣州金融网专稿）壮大县域经济，是统筹城乡发展，形成党的十七大提出的城乡经济社会发展一体化格局的重要内容。为应对国内外经济形势剧变，宏观调控政策从“双防”，向“一保一控”和“保增长”的转变，凸显了党和政府为了国民经济又好又快发展和民生的不断改善做出重大调整，也对县域筹融资情况产生一定影响，本文通过对会昌县当前筹融资情况的调查分析，就在国外金融危机经济形势和宏观调控政策调整变化下，如何改善县域融资状况，更好发挥金融支持和服务作用，促进县域经济发展进行了探讨。

    会昌县筹融资现状分析

    多年来，会昌县金融机构结合县域经济发展部署，寻找有效需求和投放项目，对辖区中小企业投资建设、自主创新、节能减排等重点领域和薄弱环节予以信贷支持。通过创新金融服务方式、信贷运作机制、开发信贷新品种，加大对矿产、食品、毛竹、家禽、名优果、速生丰产林等信贷投入。2009年全县金融机构支农贷款达9.92元，比年初增加1.88亿元，其中农村信用社支农贷款5.12亿元，占全辖支农贷款的88.79％，增量占全辖支农贷款增量的90.23％。至今已建成信用乡（镇）10个、信用村112个。

   （一）筹融资的基本情况

    1、辖内金融机构融资状况。2009年会昌县工行、农行、农发行、邮政储蓄银行、农村信用社等五家银行业金融机构共发放贷款5.27亿元，占全县筹融资额的85.53%。两家老牌国有商业银行（工行、农行）共发放贷款2.6亿元，占本地银行融资总额的60.88%，农村信用社发放贷款1.6亿元占37.47%。邮政储蓄银行因办理信贷业务的时间短，发放的贷款少，至2009年末贷款仅572万元。目前本地银行办理的信贷品种有贷款、票据贴现、银行承兑汇票等，发放的对象有企事业单位、个人，用途有开发性、生产性、消费性及服务性等。

    2、向辖外金融机构融资状况。会昌县实体经济自2004年开始向辖外金融机构（主要是政策性银行和中小商业银行）融入资金，至2009年末达2.8亿元，占全县筹融资的15.76%。向外筹融资的项目和企业有9家，主要用于开发性项目、基础设施建设、企业固定资产投入及流动资金等需求。

    3、通过民间借贷融资状况。民间借贷以其直接、手续简便、借贷时间灵活的特点活跃于民间，特别是在会昌县经济保持稳定增长和金融改革不断深化，民间融资成为县域经济企业筹融资的有益补充。据不完全调查与估算，全县游走在民间的借贷资金达上亿元。民间借贷融入主体主要有中小民营企业、城乡个私企业主、商业摊主、从事规模经济种植和养殖户、矿产、汽车运输业主和农村居民等，而融出主体为公务员、中小企事业从业人员、城乡居民等。

   （二）筹融资渠道

    目前会昌县经济发展的筹融资渠道主要有三个:一是通过本辖区内的银行业金融机构（下称辖内金融机构）融资;二是通过向辖区外的银行业金融机构（下称辖外金融机构）融资;三是通过民间借贷融资。三个融资渠道各具特色，优势互补，满足不同层面的融资需求。

   （三）筹融资结构分析

    1、银行业融资。

   （1）投向产业结构情况。近年来，全县信贷资金主要投向工业、农业、个人消费。2009年工业贷款余额1.9亿元，占全部贷款的13.92%，占比基本与2008年持平；农业贷款2.28亿元，占全部贷款的28.78%，比2008年增加1.19个百分点；个人消费贷款2.94亿元，占全部贷款的37.12%，占比比2008年略有上升。

   （2）投向期限结构情况。从信贷投放的期限结构看，2009年短期贷款的占比较2008年降低3.36个百分点；中长期贷款由2009年26.83%上升到2009年的30.05%。

    2、民间借贷方面。用途以临时性、季节性资金短缺为主，生产性、生活性费用和临时周转性资金需求为辅。

   （四）贷款取得方式

    1、担保方式。一是通过企业担保获得贷款。2009年该方式获得的贷款比2008年下降10.8％。二是通过担保公司担保获得贷款。2009年该方式获得的贷款比2008年下降19.5%。三是通过个人担保获得贷款。2009年比2008年下降了8.4％。

    2、抵押方式。以房产、机械设备、存单、权利、品牌商标等进行抵押贷款，其中以财产抵押为主。2009年以财产抵押方式获得的贷款比2008年增长了70.71％。

   （五）企业申请授信情况

    企业申请授信的户数从2009年的34户减至2008年的27户，而获得授信的企业从2009年30户减至2008年的22户，2009年企业获得授信额度比2008年降低7.23％。

   （六）贷款增量与GDP比对（贷款乘数）

    从贷款乘数情况表看，县域经济实体融资对信贷资金的依赖较大，贷款乘数（贷款增量/GDP）回落幅度可能大于经济放缓的速度，从而加剧对县域经济的影响。 

    综合以上分析，会昌县经济与社会发展筹融资基本情况是：筹融资渠道以辖内银行业金融机构为主；筹融资方式中基础设施贷款以担保为主，民营企业贷款以财产抵押为主，个人贷款以担保贷款为主；贷款用途以流动资金贷款（短期贷款）为主，其次是基本建设贷款（中长期贷款），且基本建设贷款占比不断上升；贷款投放的产业是以工业为主，农业次之。