费率市场化改革倒逼保险业加强创新

　　“普通型人身保险费率政策改革，是人身保险业的一项基础性、战略性、长远性的重大改革，是引领行业完善体制机制、转变发展方式的重要举措，对人身保险业的持续健康发展具有深远意义。”中国保监会人身保险监管部副主任袁序成8月2日就普通型人身保险费率政策改革的相关事宜答记者问时称，经国务院批准，普通型人身保险费率政策改革正式启动，新的费率政策将从8月5日起正式实施。至此，适用了长达14年之久的2.5%的人身保险预定利率上限限制终被破除。

　　养老业务获得政策倾斜 准备金评估利率最高上浮15%

　　费率政策改革标志着我国保险业初步建立起了符合社会主义市场经济规律的人身保险费率形成机制，也为保险企业落实经营自主权、完善现代企业制度提供了重要契机。有必要强调的是，虽然此次费率政策改革放开了普通型人身保险的预定利率，将定价权交给公司和市场，但为了强化准备金和偿付能力监管约束、防范经营风险，保监会同时要求改革后新签发的普通型人身保险保单，法定责任准备金评估利率不得高于保单预定利率和3.5%的小者。

　　“所谓‘小者’，举例来说，如果公司设定的预定利率是3%，那么我们的法定责任准备金评估利率是3%；如果公司报送的预定利率是4%，那么我们的法定责任准备金评估利率则按照3.5%计算。”据袁序成介绍，为保障改革顺利实施，保监会同时出台了一系列与之相配套的监管政策，其中之一就是对国家政策鼓励发展的养老业务实施差别化的准备金评估利率，允许养老年金等业务的准备金评估利率最高上浮15％，支持发展养老保险业务。这意味着养老业务的准备金评估利率在3.5%基础上还可以上浮15%，即可达到4%左右。在袁序成看来，“这一举措将更加有利于发挥保险的风险管理和经济补偿功能，缓解人民群众养老和看病压力，服务国家民生建设和经济社会发展。”

　　释放200亿元资本金 可支持发展新业务4000亿元

　　值得关注的是，保监会在此次改革当中还适当降低了长期人身保险业务中风险保额相关的最低资本要求，鼓励和支持发展风险保障业务。

　　“改革之后，长期人身保险业务中风险保额相关的最低资本要求降幅达到一半，预计将释放寿险行业资本占用约200亿元，释放的资本可支持发展新业务4000亿元。”据袁序成介绍，保监会对风险保额最低资本要求降低后几家大公司的资本金释放进行了测算，其中中国人寿目前的偿付能力为230%，按照改革后的要求计算，中国人寿将释放73亿元的资本金，偿付能力相应提升24个百分点，释放的资本可支持发展新业务1460亿元。测算结果同时显示，中国平安获得释放的资本金将达到46亿元，可支持发展新业务约900亿元；太平洋保险则可释放资本金13亿元，支持新业务发展约270亿元；新华保险可释放资本金11亿元，支持发展新业务约220亿元。

　　袁序成同时透露，按照新的政策要求，在控制费用总水平、消费者利益不受损害的前提下，保监会将放手由保险公司自主确定佣金水平，优化费用支付结构，促进风险保障业务发展。与此同时，保监会还将进一步规范总精算师的任职和履职，明确总精算师责任，发挥精算专业力量在费率改革中的积极作用，并且加强人身保险条款和保险费率的管理，将偿付能力状况作为保险条款和保险费率审批、备案的重要依据，并根据预定利率是否高于规定的评估利率上限，分别采取审批、备案方式进行管理。

　　多数产品存降价空间 3年期以下产品影响最大

　　近年来，受行业周期和外部经济周期叠加的影响，我国保险业发展的动力明显不足。尤其是最近两年，保费增长仅为10%左右，与以往20%以上高增速形成了鲜明对比。面对寿险增长乏力的态势，监管层终于下定决心进行费率政策改革。

　　“以往人身保险产品之所以难以得到消费者青睐，一方面是产品价格高、保障不足，另一方面则是保险公司的服务差、创新动力不足。”保险专家告诉记者，此次费率政策改革是保监会转变政府职能、简政放权的重要举措，一系列综合性的改革举措无疑将充分调动市场积极性，极大地解放寿险生产力。改革意味着保险公司必须加强产品和服务的创新，向市场提供质优价廉的保险产品，才能够得到消费者的青睐。此外，多项市场化举措的同时实施，也将倒逼保险企业和监管部门进一步完善体制机制，使我国人身保险公司的经营管理以及保险监管与国际接轨，推动人身保险市场良性发展。

　　“我们注意到有媒体报道，费率市场化改革后保险产品必然会降价，有的甚至说降价幅度将高达50%。有必要强调的是，尽管费率市场化改革后大多数普通型人身保险产品存在降价空间，但费率市场化改革并不是简单的降价和提价的问题。随着新的政策的实施，保险公司会对客户进行细分，但新政也会倒逼保险公司细分客户、创新产品，那些风险高的客户群体或将面临更高的费率。”袁序成告诉记者，经保监会测算，3年期以上的普通型人身保险所受影响不大，因为消费者退保的成本过高，而3年期以下的产品或将面临退保考验，保监会已经建议保险公司通过“转保”、增强服务等方式来解决这些问题。但由于这部分产品的占比不高、规模很小，因此不会对保险市场造成太大影响。